فیبوناچی در تحلیل تکنیکال

فیبوناچی در تحلیل تکنیکال
فیبوناچی جزو پرطرفدارترین ابزارها در تحلیل تکنیکال می باشد که با توجه به کاربرد های فراوان آن محبوبیت بسیاری نزد معماله گران دارد.

یکی از ابزارهای پرطرفدار در تحلیل تکنیکال، نسبت های فیبوناچی می باشند که این نسبت ها توسط لئوناردو فیبوناچی ریاضیدان ایتالیایی قرن دوازدم میلادی ابداع شده اند.
او به عنوان مستعدترین ریاضیدان جهان غرب در زمان خود، و یکی از برترین ریاضیدانان تاریخ شناخته می‌شود.
طبق گفته های این ریاضیدان و اثبات آن توسط سایر دانشمندان، نسبت های فیبوناچی به وفور در طبیعت یافت می شوند.
پس از آن معامله گران نیز متوجه شدند که در بازارهای مالی نیز این نسبت ها کاربرد دارند و می توان با استفاده از آنها نقاط ورود و خروج مناسبی را بدست آورد.
 

تصاعد فیبوناچی 
 

طبق تصویر بالا، هر عدد در این تصاعد، حاصل جمع دو عدد قبلی با یکدیگر است و فرمول فیبوناچی را می توان به فرمول فوق خلاصه کرد.
 

 

ابزارهای فیبوناچی
 

 

فیبوناچی اصلاحی (Fibonacci Retracement (RET
 

مهمترین ابزار فیبوناچی اصلاحی (Fibonacci Retracement (RET می باشد که کاربردهای بسیار زیادی در تحلیل تکنیکال دارد و همین ویژگی ها دلیل اهمیت بیشتر این فیبوناچی نسبت به سایر فیبوناچی ها می باشد.
در واقع با کمک فیبوناچی اصلاحی درصدهای احتمالی برای پایان یک حرکت اصلاحی را میتوان به صورت تقریبی تشخیص داد بهترین نقطه خرید یا فروش یک سهم در چه ناحیه ای می باشد.
به بیانی دیگر با استفاده از نسبت های فیبوناچی می توانید به طور تقریبی تشخیص دهید که میزان اصلاح یک سهم تا چه درصدی ادامه خواهد داشت و یا در کدام نواحی ممکن است اصلاح تمام شود و روند برگردد.
 

درصدهای مهم در فیبوناچی اصلاحی

  • 23.6%
  • 38.2%
  • 50%
  • 61.8%
  • 78.6%

درصدهای بالا مهمترین درصدهای فیبوناچی اصلاحی می باشند. در بین درصدهای مذکور، درصد 61.8 از بقیه اهمیتش بیشتری است تا حدی که به آن درصد طلایی می گویند و بیشتر حرکات اصلاحی در عدد 61.8% پایان می یابد.

 

نحوه رسم فیبوناچی اصلاحی

برای رسم فیبوناچی اصلاحی بر روی نمودار قیمتی در تحلیل تکنیکال در ابتدا یک روند خاص (صعودی یا نزولی) را مشخص کنید.
 بعد از انتخاب ابزار، در روند صعودی کف را به سقف و در روند نزولی سقف را به کف متصل کنید.
سپس منتظر واکنش از سمت معامله‌گران در یکی از سطوح فیبوناچی اصلاحی باشید.
با استفاده از این ابزار می توانید خطوط حمایتی و مقاومتی مهمی را به دست آورید.
 

فیبوناچی بازگشتی خارجی (Fibonacci Extension (EXT
 

فیبوناچی بازگشتی خارجی (Fibonacci Extension (EXT ابزاری است که سطوح قیمتی بیشتر از 100 درصد را پیش بینی می کند.
نام دیگر این ابزار فیبوناچی گسترشی می باشد و بیشترین کاربرد آن تعیین اهداف قیمتی است. 
به درصدهای موجود در فیبوناچی اکستنشن Fibonacci Extension درصدهای خارجی گفته می شود به دلیل اینکه فیبوناچی اکستنشن اعداد بالاتر از 100% را در بر می گیرد و به درصدهای موجود در فیبوناچی اصلاحی Fibonacci Retracement درصدهای داخلی گفته می شود به دلیل اینکه همه درصدهای موجود در فیبوناچی اکستنشن زیر 100 هستند.
 

درصدهای مهم در فیبوناچی اکستنشن 

  • 127.2
  • 161.8
  • 261.8
  • 423.6

 

نحوه رسم فیبوناچی اکستنشن 

 فیبوناچی اکستنشن برخلاف فیبوناچی اصلاحی، روی موج اصلاحی ترسیم می شود. در واقع باید بدانید که اگر موج اصلی شروع شد و از موج اصلاحی فراتر رفت، تا کجا می تواند حرکت را ادامه دهد. بنابراین باید فیبوناچی اکستنشن را روی موج اصلاحی ترسیم کنید تا اهداف موج اصلی را بدست بیاورید.

در یک حرکت صعودی از سقف A به کف B فیبوناچی را ترسیم می کنیم:
 


در یک حرکت نزولی از کف A به سقف B فیبوناچی را ترسیم می کنیم:
 

 

فیبوناچی پروجکشن (Fibonacci Projection (PRO
 

از ابزار فیبوناچی پروجکشن، به منظور تعیین اهداف قیمتی و نقاط ورود به سهم استفاده می شود.
ابزار فیبوناچی پروجکشن بسیار پرکاربرد برای یافتن حرکات متقارن (Symmetry) می باشد.
در فیبوناچی پروجکشن بر خلاف دو فیبوناچی دیگر از سه نقطه برای رسم استفاده می کنیم.
 فیبوناچی پروجکشن شامل دو سطح 100 و 161.8 می باشد.
در بین این دو عدد به دلیل اینکه سطح 100% برای حرکات متقارن استفاده می شود اهمیت بیشتری دارد.
 

نحوه رسم فیبوناچی پروجکشن 

طبق مطالب گفته شده برای رسم فیبوناچی پروجکشن به سه نقطه نیاز داریم که آنها را با حروف A-B-C نام گذاری می کنیم.
اگر حرکت ABC به گونه ای باشد که حرکت A تا B را نقطه C تاحدودی اصلاح کرده باشد، می توانیم فیبوناچی پروجکشن را به صورت صحیح ترسیم کنیم.

برای رسم فیبوناچی پروجکشن نقطه اول را روی A، نقطه دوم را روی B و نقطه سوم را روی C قرار می دهیم.

فیبوناچی پروجکشن در روند صعودی
 


 

فیبوناچی پروجکشن در روند نزولی
 


 

 

کاربرد ابزار فیبوناچی در تحلیل تکنیکال
 

کمان فیبوناچی

کمان‌های فیبوناچی (Fibonacci Arc) نقاط حمایت و مقاومت بالقوه را نشان می‌دهند.
کمان‌ها هم به قیمت و هم زمان بستگی دارند، به طوری که هرچه کمان‌ها عریض‌تر شوند، خط پایه طولانی‌تر می‌شود و هرچه کمان نازک شود، خط پایه کوتاه‌تر است.
کمان‌های فیبوناچی به طور معمول برای اتصال دو نقطه قابل توجه قیمتی، مانند نوسان استفاده می‌شود.
یافتن سقف و کف نمودار، اولین قدم برای تشکیل کمان‌های فیبوناچی است.
 

بادبزن فیبوناچی
 

بادبزن‌ فیبوناچی (Fibonacci Fan) مجموعه‌ای از خطوط روندها است که با استفاده از سطوح اصلاح فیبوناچی رسم می‌شود.
برای رسم این خطوط، تحلیلگر یک روند صعودی را ترسیم می‌کند که معمولا قیمت‌های پایین و بالای سهم را در یک دوره زمانی مشخص پوشش می‌دهد.
برای رسیدن به سطوح اصلاح، تحلیلگر اختلاف قیمت را در قیمت کف و سقف با نسبت‌های تعیین شده توسط سری فیبوناچی تقسیم می‌کند.
خطوطی که با اتصال نقطه شروع خط روند پایه و هر سطح اصلاح شده ایجاد می‌شوند، بادبزن فیبوناچی را تشکیل می‌دهند.
 

نواحی زمانی فیبوناچی
 

نواحی زمانی فیبوناچی خطوطی عمودی هستند که مناطق بالقوه‌ای را نشان می‌دهند که در آن‌ها نوسان زیاد، کم یا معکوس رخ می‌دهد.
نواحی زمانی فیبوناچی یک شاخص تکنیکال مبتنی بر زمان است. شاخص معمولا با نوسان زیاد یا پایین نوسان در نمودار شروع می شود.
نواحی زمانی فیبوناچی نسبت به زمان اولیه انتخاب می‌شوند.
شناسایی نقطه شروع مناسب یک عامل مهم در استفاده از نواحی زمانی فیبوناچی است.
تاریخ یا دوره انتخاب شده  نیز نسبتا مهم است و باید یک نقطه سقف یا کف را نشان دهد.

 

مهمترین سطوح فیبوناچی 

  • 161.8%
  • 61.8%
  • 38.2%

 

علت محبوبیت فیبوناچی 

  • سطوح فیبوناچی اعداد هندسی هستند، بنابراین سطوح گسترش (extension) و اصلاحی (retracement) پس از رسم چشم‌نواز به نظر می‌رسند.
  • سطوح فیبوناچی نقاط مرجع ملموسی را فراهم می‌کنند، بنابراین در صورت استفاده درست، از انتزاعی شدن موضوع جلوگیری می‌کنند.
  • سطوح گسترش و اصلاحی فیبوناچی  سطوح نامرئی حمایت و مقاومت محسوب می‌شوند.
  • برای شناسایی یا تأیید سطح حمایت و مقاومت
  • برای کمک به شناسایی اهداف قیمت سهم ها
  • برای تعیین حد سود یا حد ضرر

 

مطالب مرتبط: